課程詳情

課程大綱《境內(nèi)外上市》

課程大綱

一、企業(yè)上市的故事
1、股份制經(jīng)濟(jì)帶給企業(yè)什么
 （1）帝造“千萬億萬富翁的搖藍(lán)”
（2企業(yè)有機(jī)成長(zhǎng)模式的突破
 （3）擴(kuò)張與壟斷的捷徑
2、上市歷程的艱辛
 （1）股份制帶來的變化
 （2）政府的支持力度
 （3）上會(huì)被否的企業(yè)之痛
3、上市方式
  （1）ＩＰＯ上市
  （2）造殼上市
  （3）借殼上市
  （4）整體上市
  （5）分拆上市
    二、中國(guó)資本市場(chǎng)層次分析
1、境內(nèi)各層次分析
   （1）主板再加國(guó)際板
   （2）中小板緊貼創(chuàng)業(yè)板
   （3）新三板老三板打通主板
2、上市地的選擇標(biāo)準(zhǔn)
 （1）境內(nèi)成本低
 （2）境外資金規(guī)模大
 （3）各國(guó)上市標(biāo)準(zhǔn)差異
3、上市條件
   （1）主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板
   （2）保薦人的優(yōu)劣
   （3）政府扶持力度
4、上市成本
    （1）中介費(fèi)用
    （2）發(fā)行費(fèi)用
    （3）上市規(guī)費(fèi)
    三、上市籌備
1、人才的準(zhǔn)備
 （1）上市先行官要選好
 （2）決策體系要完善
 （3）財(cái)務(wù)總監(jiān)要把關(guān)
2、資金的準(zhǔn)備
     （1）上市是錦上添花
     （2）上市費(fèi)用有哪些
     （3）成本控制
3、主營(yíng)業(yè)務(wù)的地位
  （1）構(gòu)成比例
  （2）募集資金投向項(xiàng)目
  （3）持續(xù)增長(zhǎng)性
4、如何找中介
     （1）券商類別
     （2）匹配券商保薦人的條件  
     （3）評(píng)估、審計(jì)師
   四、上市運(yùn)作
1、股改的設(shè)計(jì)要求
 （1）股權(quán)結(jié)構(gòu)
 （2）利潤(rùn)連續(xù)計(jì)算
 （3）關(guān)聯(lián)交易的處理
2、中介的質(zhì)量考評(píng)
 （1）會(huì)計(jì)師信用
 （2）券商重視程度
 （3）律師從業(yè)經(jīng)驗(yàn)
3、保薦人資質(zhì)
 （1）手中項(xiàng)目?jī)?chǔ)備
 （2）成功項(xiàng)目考證
 （3）保薦效果
4、公司治理的關(guān)鍵
  （1）三會(huì)建設(shè)
  （2）股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃
  （2）公司章程修改
  （3）內(nèi)控制度體系建設(shè)
5、核準(zhǔn)
  （1）初審復(fù)審聆訓(xùn)
  （2）專家委員表決
  （3）核準(zhǔn)上市
  （4）危機(jī)公關(guān)
6、發(fā)行承銷
  （1）機(jī)構(gòu)投資者
  （2）路演
  （3）定價(jià)
  （4）承銷
    五、中介機(jī)構(gòu)
1、會(huì)計(jì)師
  （1）追塑調(diào)整
  （2）利潤(rùn)構(gòu)成
  （3）標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報(bào)告
2、券商
  （1）把煤碳變?yōu)踅?br/>  （2）過會(huì)排隊(duì)不要跨過年
  （3）一次通過
3、律師
 （1）股改過程
 （2）公司治理的法務(wù)
 （3）資本運(yùn)作的規(guī)范
4、資產(chǎn)評(píng)估
  （1）有形資產(chǎn)
  （2）無形資產(chǎn)
  （3）土地房屋
   六、境外上市
1、香港
         （1）主板、創(chuàng)業(yè)板上市條件與流程
         （2）離岸架構(gòu)的設(shè)置
         （3）適合的企業(yè)的特點(diǎn)
2、美國(guó)
         （1）紐約證交所上市條件與流程
         （2）Nasdaq上市條件與流程
         （3）AMSE上市條件與流程
3、歐洲
         （1）歐洲交易所
         （2）倫敦證券交易所
         （3）ＡＩＭ市場(chǎng)
   七、資本運(yùn)作
1、運(yùn)作手段
   （1）內(nèi)源資產(chǎn)與外部融資
   （2）直接融資
   （3）間接融資
2、運(yùn)作工具
    （1）發(fā)新股
    （2）債券
    （3）私募
    （4）信托
3、機(jī)構(gòu)的慧眼
    （1）ＶＣ提前入股
    （2）ＰＥ  Ｐ—ＩＰＯ
    （3）境外機(jī)構(gòu)投資者捷足先登
   八、上市公司再融資
1、增發(fā)
   （1）條件
   （2）成本
   （3）定價(jià)
2、配股
   （1）條件
   （2）老股東
   （3）定價(jià)
3、債券
   （1）條件
   （2）成本
   （3） 規(guī)模
4、基金
   （1）條件
   （2）成本
   （3）規(guī)模
九、 案例模擬
1、案例體驗(yàn)
2、案例分析
3、模擬操作